富裕人群理财方式可资借鉴

富裕人士之所以引人关注，其中一个因素在于人们好奇：他们是如何理财的？汇丰银行最新一项面向亚太区富裕人群的调查，描绘出内地富裕人士的面貌：最为年轻，拥有的流动资产在受访的亚洲新兴市场中居首。而调查中显现的富裕人士理财理念和策略也有可资借鉴之处。

平均年龄最低

富裕人士有多富？调查透露的信息显示：并非高不可攀。在中国内地，调查面向的是拥有流动资产人民币50万元或以上的人士。这个标准，给不少人以信心：奋斗一番应该可以达到这个目标。

这项调查是汇丰银行委托著名市场调研和咨询机构尼尔森公司在亚太主要市场进行的，包括中国内地、香港、台湾、新加坡、印度、印度尼西亚和马来西亚。该调查每半年进行一次，旨在持续追踪亚太区富裕人群在投资和消费等方面的偏好和习惯。本次调查于今年二月至四月间进行。

调查结果显示：中国内地受访富裕人士的平均年龄为36岁，在所有受访国家和地区中是最年轻的。这种年轻化的趋势在其他几个新兴市场也同样呈现：印度38岁、印尼39岁、马来西亚43岁；而亚洲几大传统发达市场的平均年龄则相对要高，中国香港最高达48岁，新加坡和中国台湾分别为44岁和43岁。

流动资产居首

以人均拥有的流动资产来衡量，内地受访人士平均达126537美元。这个资产数字在亚洲几个新兴市场中最高。而印度为87769美元、印尼61697美元、马来西亚56891美元。不过，传统发达市场相比仍有优势，中国香港平均达30万美元以上，新加坡183145美元，中国台湾155162美元。

内地富裕人士的流动资产分配较为均衡，59%的流动资产是存款，剩下的41%做了投资，其中，29%投资于股票、10%投资于基金。两岸三地的存款和投资的分配情况较为相似。三地的存款比例均略低于其他市场，而相应地，投资的比例则略高。而印尼富裕人士的流动资产中，存款高达95%，仅有5%进行了投资。

各地富裕人士具体投资什么？调查结果显示，涉足股市的人在两岸三地最多。香港87%的受访人士有股票投资，内地有71%，台湾为70％，这三地的比例普遍高于其他市场。其他国家和地区富裕人士涉足股市的比例分别为：印度60%、新加坡39%、马来西亚30%，而印尼仅有5%。

两岸三地另一个相似的特性是，持外币存款的人多于其他市场，香港、台湾和内地持外币存款的受访人士的比例分别达56%、32%和21%。其他市场中，新加坡略高，有19%，马来西亚和印尼分别低至2%和6%，印度为0。

在股票和基金投资习惯方面，内地富裕人群均呈现出交易量大的特点。以股市投资为例，内地受访人士的股票交易额在过去12个月里达到了371885美元，仅次于台湾（547739美元），是最低的印尼市场（72105美元）的五倍以上。而平均每笔股票的交易量也位居前三（12551美元），仅略低于新加坡（13690美元）和香港（12989美元）。

内地富裕人士的基金交易量在受访的亚洲市场中居首，过去一年内的基金交易额平均达30141美元，是最低的印度市场的五倍之多（5839美元）。

财富增长人数第一

在过去六个月里，内地富裕人士的财富增长在亚太区内居首，近七成（69%）受访人士表示他们的净资产在过去半年里获得了增长，内地这一比例已连续在最近两期的半年度调查中居首。另有近两成（19%）的人表示净资产在过去六个月不变，仅有11%的人表示有所下降。

综观其他受访市场，马来西亚富裕人群的净资产也增长较快，近六成（58%）的人表示净资产得到了增长，新加坡（52%）和印尼（51%）略次之。

投资趋向谨慎

调查显示，内地富裕人士在做投资时，倾向于本金保障的人并不多，比例在所有市场中最低，为19%，但这一比例比六个月前已增加了8个百分点。能接受适度风险的人比例达66%，高于其他所有市场。愿意接受高风险的人为15%，比半年前少了5个百分点。这说明总体而言，内地富裕人士近期趋向谨慎。

当被问及未来将尝试哪些投资时，内地富裕人士对债券表示出兴趣，愿意首次尝试或增加债券投资的人在受访市场中最多——有14%的内地受访人士表示将涉足债券，另有8%表示会继续增加债券投资。

而比起债券，希望增加股票和基金投资的内地受访人士的比例在亚太区内则不算高，18%的内地受访人士表示将增加股票投资，低于印度的44%和香港的42%。有意愿增加基金投资的内地人士仅为9%，低于台湾（15%）、香港（14%）和印度（11%）。

汇丰银行（中国）有限公司个人金融理财业务总监邱怡静表示：中国内地的年轻一族正凭着自己的才智和勤奋创造着财富，逐步跻身亚洲的新富人群，除了个人奋斗这一重要因素之外，内地日益多元化的投资理财渠道，也为他们提供了更多积累财富、保障财富的方式。随着这一群体呈现年轻化的趋势，他们的需求，不论是理财还是消费，也呈现更为年轻化的特征，例如，他们愿意尝试多样化的理财方式，同时，他们更趋国际化，拥有更宽广的海外视野。

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