美國有錢人小心 要追稅了

2008-06-10 10:49 華爾街日報週一報導，美國國稅局（IRS）廣泛打擊富豪透過複雜的投資交易來遞延資本利得稅負，目前正與身價被富比世列為全美第四十一的安舒茲（Philip Anschutz）大鬥法，追繳金額高達1.436億美元。

除了安舒茲以外，還有星巴克、好市多（Costco）、泰森食品（Tyson）、IAC/互動、Cablevision系統、Apollo集團等企業的高階主管，也運用類似「變異型預付遠期合約」的工具來遞延資本利得稅負。

在這類交易中，投資人（企業高階主管）約定將其擁有的股票，在某未來某特定日期交付給某家投資銀行，同時則先將同等數量的股票貸給該投資銀行，並立即取得最多可達所貸股票公允市值之8成的現金。

這類投資人主張，應該等到未來交付股票後，交易才算完整，才須要繳納資本利得稅。但不少稅務專家則不以為然，認為一造已取得資金，另一造已取得股票，已具備完整交易的所有要件。

另一種快速成長的工具，是所謂的指數股票型債券（ETNs），即投資人購買類似共同基金的衍生性商品，但其稅負卻可能遞延達數十年。

報導指出，這種類型的投資操作，有助於限制投資的風險，因此廣泛見諸於企業的創辦人或高階主管，因為他們個人的財富，有很大部分就是他們所屬企業的股票。

美國國稅局拒絕說明該機構已在稽查中的這類追稅案有多少件。

資料顯示，投資觸角廣及石油、鐵路及媒體的安舒茲，運用這類操作進帳的現金，再加上未來股票若上漲的部分利得，獲利總值約4.29億美元，依法應追繳達1.436億美元的稅款。

美國國稅局加快追查腳步，早在今年2月就發通知給旗下稅務官員，宣布這些預付遠期合約當中，有某些應立即就已衍生稅負。國稅局要求稅務官員審視，是否需要尋求對運用這些工具的投資者，施以實質的處罰。

稅務律師認為國稅局是玩真的，因此預期這類的追稅案件將為數不少。