钱慌下的投资策略
【看中国2014年02月09日讯】每年春节时候，都要选一些股票，想一想全年的策略。去年忙了一年，有点筋疲力尽，假期除了值一天班，哪里也没有去，看看书，看看微信，也很惬意，直到昨天，想着今天要开盘了，好好地把春节前的股票数据过了不到五分之一。实在惭愧，也是现在股票太多，时间也太少，选了二十几只股票。其中比较确定的是中葡股份，强生控股和歌华有线。(详细的我到时候发到博客上) 有几个股票算去年甚至前年的成果，象号百控股和华数传媒，以及中国平安和联创光电。巴菲特有一句话，如果你不想持有一只股票三年，那就不要持有它五分钟。前面我讲的几个股票，我都是可以拿几年的，但是这个拿，不是死拿，要讲方法。
按一般专家的观点，A股市场面临融资压力，面对房地产挤泡沫压力，面对地方债务的坏账，美国QE退出对新兴市场的打击，A股市场将迎来股灾，而我，总是不以为然，总是满仓。常理上来说，周边市场大跌，今天开盘应该是不好的，但我选的二十多只股票中，两家涨停，八只涨幅在5%以上，全部收涨。这中间，多数都是一面之缘，象我前几年留下的那些自选股，也有五个涨停的。既然是投资，当然要找涨得好的。搞企业也是一样的，你问题困难说一大堆，没有人会把钱送到你口袋里。市场一定是首先关注机会的，只有资金到了一定的规模，伤不起了，才开始追求稳健的复利。
昨天早上说过，去年春节后第一天写的《新行情要有新思路》仍然有效，十年或许太长，但信息消费既然要搞成继房地产之后的支柱产业，三五年有效还是可能吧。所以尽管号百是去年的三倍了，再翻一倍也不是没有可能。当然，更好的标的是我新选的那几只低价股，刚刚启动与涨了几倍的，还是要有选择的。这几个股票有个共同的特点，他们都能制造源源不断的现金流，这个非常重要。今年钱或许很紧，QE退出，热钱要外流；房地产在举杠铃，银行受互联网金融和民营银行的挤压自身难保；而IPO开闸后，超募基本上不允许，资金的成本和效率都大为提高。如果自己是现金奶牛，今年的日子就好过得很。强生控股是搞出租的，中葡股份是生产销售红酒的，歌华有线是收有线电视费的，都有很好的现金流。而且，强生搞了个车况的软件，其流动的车辆换一种眼光去看就是流动的营销平台和生活服务平台，另一种形式的移动互联网；中葡股份的大股东是中信，三五九旅，新疆葡萄，未来健康的生活方式，想着都赚钱，在中国，吃是稳赚不赔的，想想伊利；歌华有线是北京公司，经营意识是差点，但现在也开始动脑筋了，打开电视机会发现一些变化，而且知道与别的机构合作了，相对应的，东方明珠是上海的，华数是杭州的，都是300亿左右的市值，歌华有线现在不到100亿，还真对不起首都人民的那张脸。现金流好的是一类，军工资产证券化的是今年另一个比较明确的机会。
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