“中国银行有多危险？”

【看中国2013年08月05日讯】中国央行从本月20日起全面放开金融机构贷款利率管制，被认为标志着中国利率市场化进程的继续推进。德语媒体指出，此举重要，但要减轻中国金融机构的灾难，尚需走出更大步伐。

7月19日，中国人民银行（央行）宣布，自即日起，全面放开金融机构贷款利率管制，其中，贷款利率下限、票据贴现利率限制、农村信用社贷款利率上限等均告取消。7月22日一期的《南德意志报》经济栏目上的一篇署名文章指出，此举乍看之下俨然是大动作，但若要从根本上解决中国金融业多年来堆积的问题，还必须规定存款利率上限，否则一切还是老样子：

“多年来，中国的银行日子好过得很，尤其是那放贷量占总数一半的四大银行：工商银行、中国银行、建设银行和农业银行。哪家企业得到贷款，事实上由这四行帮说了算。它们早已不合理地属于全球最大企业。它们迄今动辄盈利数十亿，原因仅在于，国家对它们网开一面。“中国存款的主顾，银行在最好的情况下给其支付超过央行确定的参考利率10%的利息。目前，参考利率是3%。这意味着，在最佳情况下，存款人得到3.3%的年息。这低于政府3.5%的通胀目标。而实际上，中国的通胀率在5—10%之间。

“其后果是，人们把钱投向别处。投机艺术品和股票，通过各种匪夷所思的渠道转移至境外，或者购买不动产。大城市的房价早已达到了欧洲的水平。近年来，很多中国人把钱短期存入灰色资本市场上的影子钱庄。这些存款得到5%的利息，有时甚至是6%。中国的中小企业在此融资。坏处是：生意不走明帐，因而，到底有多少贷款是呆账，无人知晓。

“中国的金融系统必须实施全面利率改革。银行方面的抵抗还十分顽强，它们不愿放弃迄今的经营模式。然而，政府切不可对此采取姑息态度。利率改革最终惠及所有各方：存款人、国家经济，甚至众多银行和国有企业。中国的存款人得到的将不是单薄的3%，而是一种公平的利率，不动产市场上的泡沫也可能适时缩小，国内消费将明显拉动，过去得到廉价贷款的大型国企将不得不重新调整，力争具有竞争力。

“国有大银行呢？它们则必须专业化，必须严格审理供贷对象。目前得不到贷款的中小企业则将得到真正银行的服务。其结果：拥有数万亿地下资本的难以控制的影子钱庄市场将重返正常范围。”

“理论上，（中国金融）市场的开放程度不断扩大，但实际上，它受到国有机构的操控。俗称的四大银行占市场份额50%。……中国金融业的状况之所以岌岌可危，就因为人们在工业国那里所领教过的各种危机阶段（在中国）接踵而至：该国同时面临不动产、银行和国家债务问题。只要继续注入新鲜资金，这一扭结在一起的问题就一直可以被掩盖。……放贷率之大已超过（上世纪）八十年代金融崩溃前夕的日本，超过雷曼兄弟破产前夕的美国。而一旦资金流中断，情况就会变得危险。……在国际间联系密切的时代，这个全球第二大经济体的每一种不稳也都会在工业国家体现出来。”

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